נאסדק 100 מה זה? קרן סל, מניה, תשואה, המדריך המלא

מה זה מדד נאסדק 100? איך קונים קרן סל ותעודת סל מחקת מדד נאסדק 100, התשואות של ה- Nasdaq 100? קרנות סל מומלצות ופופולריות לקנית מדד הנאסדק

נאסדק 100 מה זה קרן סל, מניה, תשואה, המדריך המלא
תוכן עניינים

מה זה נאסדק 100? ממה הוא מורכב?

נאסדק 100 (באנגלית: Nasdaq 100 index) הוא מדד שמייצג את 100 החברות הגדולות ביותר בבורסת נאסד"ק (באנגלית: The NASDAQ: National Association of Securities Dealers Automated Quotations).

בורסת נאסדק היא בורסה לניירות ערך עם כ 3,500 חברות, המבוססות העיקר על מניות טכנולוגיות אמריקאיות בין היתר חברות מובילות בתחום הטכנולוגיה, הביוטכנולוגיה, התעשייה, ועוד.

מדד הנאסדק 100 הוא מדד המכיל את הטופ 100 חברות בבורסה הזו, כמו Apple, Microsoft, Amazon, Nvidia, ו-Meta, וללא מניות של חברות פיננסיות. שימו לב שיש פה חפיפה גדולה עם מדד אחר פופולרי S&P-500, ניגע בזה בהמשך.

לליווי אישי בפתיחת חשבון מסחר עצמאי
לליווי אישי בפתיחת חשבון מסחר עצמאי

 

מה זה בכלל מדד ומה זו קרן סל?

לפני שנצלול ללמוד על מה זה מדד הנאסדק 100, חשוב להבין קודם כל מה זה מדד (INDEX) ומה זה קרן סל (ETF). ממש בקצרה, בלי אכילת ראשים.

מה זה מדד (INDEX)?

מדד בשוק ההון הוא כשמו כן הוא – מודד. תחשבו על קבוצת כדורגל אהובה. אם הקבוצה מנצחת הרבה משחקים, המדד שלה (הערך) עולה וזה אומר שהיא עושה טוב. אם הקבוצה מפסידה הרבה משחקים, המדד (הערך) יורד וזה אומר שהיא לא עושה טוב. המדד עוזר לנו לדעת במבט חטוף איך הקבוצה עושה, בלי לצפות בכל המשחקים אחד אחד. אם נחזור לבורסה המדד מראה לנו את הביצועים של מקבץ חברות בשוק ההון. אם המדד עולה, זה אומר שהחברות עושות טוב, ואם הוא יורד, זה אומר שהחברות לא עושות כל כך טוב. זו דרך פשוטה לראות את התמונה הכללית של מה שקורה בשוק. אפשר לקרוא פה עוד על מדדים מובילים בבורסות בעולם.

מה זה קרן סל (ETF)?

קרן סל היא כמו קופסה עם כל מיני חטיפים שונים בתוכה. במקום לקנות כל חטיף בנפרד, אפשר לקנות את הקופסה שבה יש קצת מכל סוג. בעולם הכסף, קרן הסל מאפשרת לנו לקנות חלק מאותה קופסה שמכילה קצת מכל סוג של מניות של חברות שונות. זו דרך טובה להשקיע כסף בהרבה חברות בו זמנית, במקום לקנות מניית חברה אחת אחת.

מה זה קרן סל מחקה מדד?

אותו סל מניות שמחקה את המדד שאותו היא כוללת.

בדוגמה שלנו בהמשך, QQQ היא קרן סל שמחקה את מדד הנאסד”ק 100. ויש קרנות נוספות כמו מחקות ישראליות 5128905 וגם קרן סל אירית 1186063.

המדריך המלא לקרנות סל מחקות מדד

כל מה שאתם צריכים לדעת על קרנות סל מחקות מדד.

איך בוחרים קרן סל?

מה ההבדל בין קרן אירית, קרן ישראלית וקרן אמריקאית?

ועוד…

כנסו למדריך קרנות סל מחקות מדד ותבחרו את קרן הסל הנכונה לכם ותתחילו להשקיע בעתיד הפיננסי שלכם!

המדריך המלא לקרנות סל מחקות מדד

כל מה שאתם צריכים לדעת על קרנות סל מחקות מדד.

איך בוחרים קרן סל?

מה ההבדל בין קרן אירית, קרן ישראלית וקרן אמריקאית?

ועוד…

כנסו למדריך קרנות סל מחקות מדד ותבחרו את קרן הסל הנכונה לכם ותתחילו להשקיע בעתיד הפיננסי שלכם!

 

הטבה לפתיחת חשבון מסחר עצמאי חתול פיננסי אקסלנס מיטב IBI
הטבה לפתיחת חשבון מסחר עצמאי חתול פיננסי אקסלנס מיטב IBI

 

למה להשקיע במדד הנאסדק 100?

מדד הנאסדק 100 – משקיעים בעתיד

מדד הנאסד"ק הוא כאמור ממוקד ל-100 חברות מובילות במדדים טכנולוגים בבורסת הנאסד"ק (NASADQ). הוא מצד אחד יחסית מצומצם ולא מפוזר, מצד שני העולם הולך על טכנולוגיה אתם יודעים… אז אם אתם מאמנים בזה, וחושבים שזה העתיד, אולי יש מקום לשקול להכניס את מדד הנאסד"ק 100 לתיק ההשקעות שלכם. וכמובן אפשר "לתבל" בעוד מדדים בבורסה אחרים שיכולים להתאים לכם.

תשואות מדד הנאסדק

אמנם כל אמירה על תשואות מיד גוררת את המשפט הנכון והאלמותי:

"תשואות העבר אינן מעידות על תשואות העתיד"

עם זאת, ניתן להסתכל אחורה על מדדים ולהעריך מה יהיה בעתיד. זיכרו, אנחנו פה להשקעה לטווח ארוך, ככה שגם אם תהיינה נפילות בשוק ההון, ואני מבטיח שתהיינה כאלו, הזמן הוא החבר הטוב שלנו. לא צריך לנסות לתזמן את שוק ההון, אלא להיות בו.

אם נסתכל על תשואות המדד תחת קרן סל אמריקאית בסימון QQQ, אז נוכל לראות כי הממוצע הרב שנתי לאורך עשורים הוא כ 11%. שזה לא רע בכלל!

דמי ניהול לקרנות סל מחקות מדד נאסדק 100

ישנן קרנות סל של הנאסדק 100, כפי שתראו בפסקה הבאה, שהן זולות יחסית ועולות 0.2% ואפילו כאלו עם דמי ניהול של 0.15%, וגם… תחזיקו חזק עם דמי ניהול 0% ועליהם יש דמ ניהול משתנים של 0.025%.

לקריאה נוספת בנושא:

תשואות מדד הנאסדק 100
תשואות מדד הנאסדק 100

 

למה לא להשקיע בנאסד"ק 100?

כאמור, אני לא אומר לכם האם להשקיע במדד הנאסדק 100 או לא, אבל חשוב להבין גם מה החיסרון שלו.

ובכן… אתם כבר חתולים פיננסים, אז רק לפי השם שלו 100, אתם מבינים שזה מדד מצומצם יחסית, במיוחד אם משווים אותו לחתול גדול יותר (מפוזר יותר) מדד ה S&P 500. יש בו רק 100 מניות לעומת מדדים אחרים שהם  מפוזרים יותר גם כמותית וגם סקטוריאלית.

חשוב היה לי לשים את זה פה לפני שצוללים לעומק, כי זה דיסקליימר חשוב לגבי האם להשקיע או לא להשקיע במדד הנאסק 100. החלטה שלכם.

אילו קרנות סל מומלצות יש לנאסדק 100?

למדנו מה זה מדד, למדנו מה זה קרן סל, ומה הייחודיות של מדד הנאסד"ק-100 ולמה להשקיע, בואו נראה אילו קרנות סל מחקות את מדד הנאסדק-100 יש לנו?

לפני כן, מזכיר שיש מספר דרכים להשקיע בקרנות סל מחקות מדדים, אפשר דרך הבנק, אבל זה יקר מאוד ואפשר לקנות קרנות סל דרך חשבון מסחר עצמאי ולהנות מהטבות ייחודיות עם דמי ניהול מוזלים מאוד – ניגע בזה גם בהמשך.

רק דיסקליימר קטן – אני נותן פה דוגמאות לקרנות סל מחקות מדד נאסדק 100 פופולריות. זו ממש לא המלצה לקניה של אותן קרנות סל, אלא רק דוגמה להמחשה.

חתול פיננסי

כאשר משקיעים בקרנות סל מחקות מדד בבורסה, חשוב לזכור כי זו השקעה לטווחים ארוכים לפחות ל-7 אם לא 10 שנים ואילך.

קרן סל נאסדק 100 מומלצת ופופולרית

שימו לב בבקשה, אני לא ממליץ פה על שום קרן סל מחקה מדד נאסד"ק 100, אלא רק מציע לכם כמה קרנות סל ולהתרשמות כללית. לא מכירים לעומק מה זה קרן סל מחקה מדד, כנסו לקישור ותגיעו למדריך הכי מקיף שיש על קרנות סל מחקות מדד

באופן טבעי לא אסקור את כל קרנות הסל שמחקות את מדד הנאסדק 100, אלא את קרנות הסל הפופולריות והמובילות, שימו לב כי אם יש מונחים לא ברורים, אפשר לחפשם ב"חתולופדיה" – מילון מונחים פיננסי:

קרן סל אמריקאית מחקה מדד נאסדק 100

  • QQQM – אחותה הצעירה והקצת יותר זולה של ה-QQQ. היא גם כן קרן סל אמריקאית, מחלקת דבידנדים (מעט פחות), אבל עם דמי ניהול זולים יותר, 0.15%, ועם נזילות נמוכה יותר, אבל לא הייתי מתרגש מזה.

קרן סל אירית מחקה מדד נאסדק

  • 1159243קרן סל אירית שעוקבת אחר מדד הנאסדק מבית איישרס (ISHRES). זוהי קרן אירית, נסחרת בבורסה הישראלית ולכן אפשר לקנות אותה בשקלים, היא צוברת דבידנדים ועם דמי ניהול של 0.33%. זוהי קרן טבעית, כלומר קונה את המדד על פעם AS IS. יש לה גרסה שניתן לקנות בדולר תחת הטיקר CNDX.
  • 1186063 – קרן סל אירית, בדומה לחברתה למעלה אך זו מבית אינבסקו (INVESCO). מדובר בקרן סינטטית, עם סיכון מעט גדול יותר ומבוססת על חוזים עתידיים, חוזי החלף (SWAP). היא עם דמי ניהול של 0.2%, נסחרת בשקלים וצוברת דבידנדים.

קרן סל ישראלית מחקה מדד נאסדק 100

  • 5128905 – קסם NASDAQ 100 ETF. זו קרן סל ישראלית מבית קסם קרנות נאמנות. עם דמי ניהול כוללים של 0% + דמי ניהול משתנים של 0.025%. שזה אחלה לנו המשקיעים.

קרן סל ישראלית מנוטרלת מט"ח מחקה מדד נאסדק 100

  • 5124516 – קסם NASDAQ 100 KTF מנוטרלת מט"ח. גם זו קרן סל מחקה מדד מבית קסם קרנות נאמנות ועם דמי ניהול מעולים של 0% + דמי ניהול משתנים של 0.025%. כן כן, אלו דמי הניהול ואם תבדקו אחורה גם אותם לא נוטים להעלות, אז אל תאמינו לכל מיני אגדות אורבניות.
  • 1143734 – קרן סל מבית תכלית סל (4A)י NASDAQ 100 מנוטרלת מט"ח עם דמי ניהול של 1.1% + דמי ניהול משתנים של 0.03%.

מילה על הקרנות הישראליות מחקות מדדים אמריקאים בכלל ונאסדק בפרט. אתם בוודאי מכירים את האמירות על זה שהן מעלות דמי ניהול וזה נורא יקר, אז תבדקו את הקרנות המחקות ולא את הקרנות סל ETF, ותראו שזה די קישקוש. לא רק שהן לא מעלות (פרט לאחת בכל השנים), אלא הן נהנות מ 0% מיסוי פנימי על דיבידנד ולכן יש להן תשואה עודפת כמו של אינבסקו של כ 0.3%.

לקנית קרנות ישראליות מחקות מדד נאסדק 100 באפליקצית Fair
לקנית קרנות ישראליות מחקות מדד נאסדק 100 באפליקצית Fair

טבלת השוואה קרנות סל פופולריות ומומלצות להשקעה במדד הנאסדק 100

טבלת קרנות סל מומלצות להשקעה במדד הנאסדק 100
טבלת קרנות סל מומלצות להשקעה במדד הנאסדק 100

 

לקריאה נוספת בנושא:

 

מדד נאסדק 100 – מה לקנות?

בוא ננתח יחדיו איך לבחור קרן סל מחקת מדד נאסדק 100:

קרן סל מחקת מדד נאסדק 100 בשקלים או בדולר?

באיזה מטבע תרצו רוצה לקנות? יש לזה משמעות על המרות מט"ח.
שקלים? דולרים?
אם שקלים ואתם רוצים דמי ניהול נמוכים אז יש את 1159243 ו- 11836063 ואת הקרנות המחקות הישראליות שציינתי לעיל.

אם אתם רוצים לגדר את המט"ח, ולא להיות חשופים אליו אז יש את 5124516 שהיא סופר זולהו – 1146612, רק שימו לב לדמי ניהול.
אם אתם מחזיקים דולרים ורוצים לרכוש באמצעותם, אז קרן סל אמריקאית אז יש את QQQ ו- QQQM. רק שימו לב לכל החסרונות של קרנות סל אמריקאיות שיש להן "להציע" לנו המשקיעים הישראלים. קפצו פה לתחתי הכתבה.

נאסד"ק 100 דמי ניהול

דמי ניהול זה פקטור משמעותי בבחירת קרנות סל מחקות מדד, ובתוכן את הנאסדק 100.
1159243 עם 0.33, היא די יקרה, ואילו 1186063 עם 0.2. משמעותי מאוד, ובמיוחד לאורך זמן עם אפקט הריבית דריבית.

קרן סל סינטטית מול קרן סל טבעית

בקרנות האיריות יש חלוקה לקרנות סל סינטטיות מול קרנות סל טבעיות. בעיני זה זניח, לא הייתי מייחס משמעות גדולה. מרחיב על זה בחתולופדיה, מילון מונחים פיננסי. היתרון של קרן סל סינטטית כמו זו של אינבסקו (1186063) ומחקות ישראליות כמו 5128905 KTF NASDAQ 100, זה יעילות מיסוי גבוהה על דיבידנד שנותנת עוד כ 0.3% על פני הטבעית.

קרן סל צוברת או מחלקת?

האם רוצים לקבל דיבידנד או לא. its up to you.

שורה חתונה – איזו קרן סל על הנאסדק 100 לקנות?

אם רוצים קרן אירית בשקלים, צוברת, ועם דמי ניהול נמוכים, 0.2%, אז 1186063 יכולה להתאים.

אם רוצים לקנות בדולר, אז ה QQQM יכולה להתאים לאור דמי ניהול זולים – 0.15%
קחו בחשבון שהאמריקאיות חשופות למס עיזבון.

וכמובן המחקה הישראלית היא חלופה לא רעה בכלל בעיני – 5128905.

עכשיו….
כל שנותר לך לשאול את עצמך האם לקנות בדולר ולהיות חשוף למס עיזבון ולשלם 0.15% – QQQM או בשקלים, ללא מס עיזבון, ולשלם 0.2 – 1186063.

אין באמור המלצה לכלום!

איזה מדד לקנות? S&P-500 או נאסדק?

אומר זאת בהכי כנות שיש – מה שמתאים לך! יש חפיפה מאוד גדולה, למעשה הנאסדק 100 ברובו המכריע מוכל ב S&P-500. אדגים את ההשוואה בין המדדים הללו באמצעות 2 קרנות סל פופולריות QQQ של הנאסדק 100, ו- SPY של ה S&P-500. נעזרתי באתר ETF.COM.

הרכב וגיוון המדדים

ה S&P-500 הוא הרבה יותר מפוזר, עם 503 מניות , כן כן… 503 לעומת הנאסדק עם 100. הנאסדק מוטה מאוד טכנולוגיה, עם זאת גם ה S&P-500 הוא די כזה, כי אותן חברות ששולטות ב S&P-500 הן גם בנאסדק וככה נראה לפחות בעתיד הנראה לעין כי העולם הטכנולוגי הוא צובר תאוצה. תראו בתמונה את המניות המובילות במדדים האלו ותבינו את החפיפה – הטופ 5 הן אותן המניות ולוקחות את נתח השוק הגדול ביותר.

 

תשואות העבר במדדים:

על פי תשואות העבר אפשר לראות כי יש יתרון ל- NASDAQ-100 על פני ה S&P-500.

ב 30 השנים האחרונות מדד הנאסדק עשה תשואה כ- 11% בעוד שה S&P-500 עומד על כ 8%.

למה ההבדלים בתשואות המדדים?

כי הקטרים המובילים של שוק ההון בשנים האחרונות אלו הן מניות הטכנולוגיה שהן תופסות נתח גדול מאוד במדד הנאסדק.

אם מתאימה לכם “רכבת הרים”, מדד שהוא יותר אגרסיבי, ועם פוטנציאל תשואה גבוה, אז בהחלט מדד ה NASDAQ יכול להתאים מעל ה S&P-500

השוואת תשואות נאסדק 100 מול SNP 500
השוואת תשואות נאסדק 100 מול SNP 500

 

תנודתיות המדד על פי גרף תשואות:

כפי שניתן לראות בגרף התשואות של הנאסדק ושל ה S&P-500, הנאסדק הוא יותר תנודתי, אבל אם אתם יודעים שאתם משקיעים לטווח ארוך גם ככה בשוק ההון ולא מנסים לתזמן אותו ומשקיעים ב DCA, אז התנודתיות לא אמורה לעניין אתכם יותר מדי. פשוט תשכחו את הסיסמא לחשבון השקעות. נאסדק 100 מול אס אנד פי 500 תנודתיות גרף:

נאסדק 100 מול אס אנד פי 500 תנודתיות גרף
נאסדק 100 מול אס אנד פי 500 תנודתיות גרף

 

אז מה בתכלס? S&P-500 או נאסדק-100?

אם מחפשים פיזור רחב יחסית ומספר סקטורים במקביל, אז S&P-500 יכול להתאים. אם, מחפשים להיות ממוקדים בטכנולוגיה, מדד שהוא יותר אגרסיבי, ועם פוטנציאל תשואה גבוה, אז בהחלט מדד ה NASDAQ יכול להתאים מעל ה S&P-500, אך זיכרו, עם התשואה גם מגיע הסיכון.

השוואה בין S&P 500 לנאסדק 100

השוואה בין נאסדק 100 ל S&P 500
השוואה בין נאסדק 100 ל S&P 500

 

איך אפשר להשקיע במדד הנאסד"ק-100?

אפשר להשקיע בקרנות סל מחקות ממד של הנאסדק 100 באמצעות חשבון מסחר עצמאי, תדאגו רק לקבל את דמי הניהול הזולים ביותר שיש!

הנה כמה דרכים להשקיע בקרנות סל מחקות מדד הנאסד"ק 100 בבורסה:

  • ברוקר ישראלי כמו "מיטב טרייד" או "אקסלנס טרייד" ו- IBI..
  • ברוקר זר כמו IBKR העולמי.
  • בבנק שלך, רק תראו שלא משלמים עמלות גבוהות כי הבנק זה לא בהכרח המקום להשקיע דרכו בבורסה.
  • FAIR – באמצעות קרנות מחקות ישראליות.
  • ב"פפר" אם רוצים לרכוש שברי מניות ולסחור רק בקרנות אמריקאיות.

ואם אתם מרגישים תקועים ורוצים עוד פוש קטן כדי לפתוח חשבון מסחר עצמאי ולהיות הבעלים הגאים של תיק השקעות פסיבי בשוק ההון, אז מוזמנים להירשם ולקבל הדרכה אישית על פתיחת תיק השקעות.

מה ההבדל בין NASADQ-100 ל NASDAQ COMPOSITE?

מדד הנאסדק 100 הוא כאמור מודד את 100 החברות המובילות בבורסת הנאסדק.

מדד הנאסדק קומפוסיט (NASDAQ COMPOSITE) מודד את כל החברות שנסחרות בבורסת הנאסדק, כ 2,500 חברות.

נאסדק 100 ממונף פי 3

זהירות!

זה לא צחוק!

השקעה בקרנות סל ממונפות כמו קרן סל ממונפת פי 3 בנאסדק 100 זה אירוע שיכול להיות מסוכן מאוד.

הרעיון מאחורי המינוף הזה הוא שכל שינוי הוא פי 3.

המדד עלה ב 10%, הרווחתם 30%.

המדד ירד ב 10%, הפסדתם 30%.

שימו לב שלפי עיקרון הריבית דריבית, על כל "נפילה" כזו צריך תשואה גבוהה יותר על מנת לחזור לנקודת ההתחלה.

אם לדוגמה הפסדתם 10% אז תצטרכו תשואה של 11.1% על מנת להגיע חזרה לאפס.

היו זהירים מאוד עם קרנות סל ממונופות בכלל ובקרן סל ממונפת פי 3 בנאסדק בפרט.

סיכום מדד הנאסדק 100

כעת מובן הרבה יותר טוב מה זה בכלל מדד, מה זו קרן סל מחקת מדד ובתוכה מה זה מדד הנאסד"ק. על מנת לבחור את קרן הסל הנכונה לך חשוב להבין את ההבדלים בין הקרנות לאור המאפיינים שלהם. כמו בין היתר דמי הניהול שעשויים להיות משמעותיים בהשקעה לטווח ארוך, חשיפה למס עיזבון, חלוקת דבידנדים שמשפיעה על יכולת צבירת ההון ומיסוי אגרסיבי יותר. ואל תשכחו להיעזר בהטבה המעולה לפתיחת חשבון מסחר עצמאי.

לקריאה נוספת בנושא:

חתול פיננסי
חתול פיננסי

מומחה להשקעות, חיסכון וניהול כלכלה בצורה קלילה ומהנה. שואף להנגיש את הידע הכלכלי ולהפוך אותו למובן לכל אחד, עם הרבה סבלנות ואהבה לכסף.

מאמרים באותו נושא
5 2 הצבעות
דרגו את המאמר
עקוב
להודיע ​​על
guest
77 תגובות
החדשות ביותר
הישנות ביותר המדורגות ביותר
תגובות בגוף הכתבה
הצג את כל התגובות
FINCAT המומחים של החתול

פלטפורמה חדשנית שעוזרת למצוא נותני ונותנות שירות מומלצים מהתחום הפיננסי המאומתים על ידי החתול.

חתול פיננסי
שוק ההון
שוק ההון
נדל"ן
נדל״ן
פנסיה וביטוחים
פנסיה וביטוחים
כלכלת משפחה וצרכנות
כלכלת משפחה וצרכנות
עצמאות כלכלית
עצמאות כלכלית

ספיישל

מחשבונים פיננסיים
מחשבונים פיננסים
באותו נושא
חתול פיננסי

119.7K+

חברים בקהילה

יחד אנחנו לומדים, משתפים ומתפתחים בתחום הכלכלי!

מצטרפים כאן!

מאמרים שכדאי להתחיל איתם
שיטת החתול
קורס
שיטת החתול

קורס חינמי שמסביר מושגים פיננסיים בצורה פשוטה ומעשית, ומציע תכנית פעולה פרקטית להתמודדות עם נושאים כלכליים. הצעד הראשון להבנת כסף – בחינם!

ערכת קלפים כסף זה לא משחק Min Min
ערכת קלפים
כסף זה לא משחק

משחק קלפים כיפי להבנה טובה יותר של המצב הכלכלי. המשחק מתאים לזוגות, משפחות וחברים, ומאפשר שיח קליל על כסף, שיתוף תחושות ולמידה מחוויות של אחרים.

חתול שוכב על המחשב

הצטרפו לניוזלטר שלי!
הכסף לא יתפוס אתכם לא מוכנים!

אני כאן לדבר על כסף והשקעות – ולגרום לזה להיות מעניין. טיפים, תובנות, וקצת הומור שיעזרו לכם לקחת שליטה כלכלית, כי למי יש זמן להתייבש?

חתול פיננסי
המדריך להשקעה ראשונה

רוצים שהכסף שלכם יעבוד עבורכם? מעולה. 
 במדריך להשקעה הראשונה, אני אלמד אתכם את כל מה שאתם צריכים לדעת כדי להתחיל לזוז ולעשות השקעה ראשונית ולפתוח תיק מסחר.

טבלת הוצאות והכנסות
טבלת
הוצאות והכנסות

טבלת האקסל של ניהול ההוצאות וההכנסות וניהול תקציב משפחתי מהווה את הבסיס הראשוני לכלכלת משפחה וניהול נכון ויעיל של התקציב של משק הבית.

דילוג לתוכן